Skip to main content
SUPERVISOR
Akbar Tavakoli
اکبر توکلی قینانی (استاد راهنما)
 
STUDENT
Yavar Nezamivand chegini
یاور نظامیوندچگینی

FACULTY - DEPARTMENT

دانشکده مهندسی صنایع
DEGREE
Master of Science (MSc)
YEAR
1389
Today, the oil energy as one of nonrenewable energy sources, has allocated an important place among the world's energy resources. The price structure of this goods and modeling has always pay attention economic research and attempts to evaluate and predict the volatility has been done. Iran is one of the largest oil exporters in the world and according to experts, the country's economy is dependent on oil revenues, therefore modeling and prediction of iran's crude oil price volatility is very important. In many time series, especially financial time series, features clearly observed heteroskedasticity. In this regard, various ltr" The data used in this study is the data of heavy crude oil per day, five days a week during the first third of january 2002 to november 2011. To study the behavior of crude oil price and a comprehensive understanding of the models, GARCH, IGARCH, GARCH-M, EGARCH, GJRGARCH, APARCH and FIGARCH is used for modeling. The results indicate that the effect of oil price shocks on the volatility of crude oil prices is asymmetric and has a high degree of stability and negative shocks than positive shocks have a greater effect on the conditional variance of oil prices. o the series of heavy crude oil price returns has the leverage effect. Crude oil price return series has a long memory and volatility in the form of conditional variance models are better modeling than the form of the conditional standard deviation. The results of survey the relationship between the series returns and conditional variance series show that the changes of conditional variance series has no significant effect on the return series, but the reverse relationship is true. In this study also examines the characteristics of the distribution of return series in performance evaluation GARCH (1,1) model and four standard normal distribution, T-student distribution, generalized error distribution (GED) and skew T-student distribution are also being studied. The results of performance evaluation models using loss functions criteria and DM test indicate that there are in terms of excessive kortusis and skewness in the return series using skew T-student distribution as the distribution of the error values has better forecast accuracy compared to other distributions
امروزه انرژی نفت به عنوان یکی از منابع تجدید ناپذیر انرژی، جایگاه بسیار مهمی در میان منابع تأمین انرژی جهان به خود اختصاص داده است. شناخت ساختار قیمت این کالا و مدل‌سازی آن همواره مورد توجه پژوهش‌های اقتصادی بوده و تلاش‌هایی نیز برای بررسی علت نوسان و پیش‌بینی آن انجام گرفته است. کشور ایران یکی از صادرکنندگان بزرگ نفت در دنیا به شمار می‌رود و به عقیده کارشناسان، اقتصاد این کشور وابسته به درآمد حاصل از فروش نفت می‌باشد، بنابراین مدل‌سازی و پیش‌بینی نوسانات قیمت نفت خام ایران اهمیت بسیاری دارد. در بسیاری از سری‌های زمانی، خصوصاً سری‌های زمانی مالی، ویژگی واریانس ناهمسانی مشاهده می‌شود. در این راستا، کلاس‌های مختلف از مدل‌های GARCH به عنوان یکی از بهترین تکنیک‌های مدل سازی بی‌ثباتی در بازارهای مالی به شمار می‌روند. در این تحقیق با استفاده از مدل‌های خود رگرسیون واریانس ناهمسان شرطی تعمیم یافته (GARCH)، به مدل‌سازی و پیش‌بینی نوسانات قیمت نفت خام سنگین ایران پرداخته شده است. داده های مورد استفاده در این تحقیق دادهای روزانه پنج روز در هفته قیمت نفت خام سنگین ایران طی دوره یکم ژانویه سال 2002 تا سوم نوامبر سال 2011 است. جهت مطالعه و شناخت جامع رفتار قیمت نفت خام از مدل‌های GARCH,IGARCH,GARCH-M,EGARCH,GJRGARCH,APARCH و FIGARCH جهت مدل‌سازی استفاده شده است. نتایج تحقیق حاکی از آن است که اثر شوک‌های قیمتی نفت خام بر بی ثباتی قیمت نفت خام نامتقارن و دارای درجه پایداری بالایی بوده است و شوک‌های منفی نسبت به شوک‌های مثبت اثر بیش‌تری بر واریانس شرطی قیمت نفت خام دارند. بنابراین سری بازدهی قیمت نفت خام سنگین ایران دارای اثر اهرمی می‌باشد. سری بازدهی قیمت نفت خام دارای حافظه بلند مدت بوده و نوسانات در فرم واریانس شرطی بهتر از فرم انحراف معیار شرطی مدل‌سازی می‌شوند. نتایج بررسی رابطه بین سری بازدهی و سری واریانس شرطی نشان می‌دهد که تغییرات واریانس شرطی بر سری بازدهی دارای اثر معناداری نیست ولی عکس این رابطه صادق است. در این تحقیق همچنین به بررسی تأثیر ویژگی‌های توزیع سری بازدهی در ارزیابی عملکرد مدل GARCH(1,1) پرداخته شده است و چهار توزیع نرمال استاندارد، توزیع T- استیودنت، توزیع خطاهای تعمیم یافته (GED) و توزیع T- استیودنت چوله مورد بررسی قرار گرفته‌اند. نتایج حاصل از ارزیابی عملکرد مدل‌ها با استفاده از معیارهای توابع زیان و آزمون DM حاکی از آن است که در شرایط وجود کشیدگی بیش از حد و چولگی در سری بازدهی استفاده از توزیع T- استیودنت چوله به عنوان توزیع مقادیر خطا دقت پیش بینی بهتری نسبت به سایر خواهد داشت.

ارتقاء امنیت وب با وف بومی